내가 매수한 미국 주식(3) : 엔비디아

3번째 주식은

요새 제일 핫한 주식. '엔비디아'이다.

 

요새 굉장히 핫하고, 3분기 실적도 상상 이상으로 잘 나온 엔비디아.

 

내가 고른 이유는 다음과 같다.

 

1. AI와 데이터센터 수요 폭발

 

- AI 시장의 성장 : AI 연구와 개발에 필요한 고성능 GPU의 대표적인 공급자.
                             특히, ChatGPT 같이 최근 부상하는 대규모 언어 모델이나 이미지 생성 AI 산업에 중요한 역할. 

 

- 데이터센터 비중 증가 : 엔비디아의 매출 구조에서 데이터센터 사업이 가장 빠르게 성장 중이다.
                                        현재 데이터센터 매출은 전체 매출의 50% 이상을 차지하고 있고, 이는 클라우드 서비스 등의

                                        현재 떠오르는 지식산업에 필수적인 요소임.

 

'24년 3분기 엔비디아 손익계산서

 

엔비디아의 3분기 손익계산서이다.

1. Revenue(총 매출) : $35.1B (2분기 대비 $5.1B 증가)
2. Gross profit(매출 총이익) : $26.2B (2분기 대비 $3.6B 증가)
3. Net profit(순이익) : $19.3B (2분기 대비 $2.7B 증가)
4. 데이터 센터 수익 비율 : 총매출(35.1B) 중  87.7% 차지

 

데이터 센터 수익 비율이 압도적인 비중을 차지하고 있고, 총매출과 순이익 모두 2분기 대비 상회하는 좋은 실적을 거뒀다.

 

2. 게이밍 시장에서의 강력한 입지

 

- 엔비디아의 GeForce RTX 시리즈는 게임에서 실시간 레이 트레이싱(Real-Time Ray Tracing)과 DLSS 기술로 그래픽의

  질을 획기적으로 높이고, 3D 애니메이션, VR 콘텐츠 제작 등 크리에이터 시장에서도 활용도가 높아 많은 점유율을 가질

  수 있다.

'23년 그래픽카드 판매량 / 출처 : 다나와리서치

 

 

작년 한 해 그래픽카드 판매량이다. 엔비디아만 통계 낸게 아닌데 대부분 엔비디아가 차지하는 모습.

 

이처럼 게이밍 분야에서는 적수가 없는 강한 모습을 보여주며 꾸준한 매출의 기반이 된다.

 

3. 독점적인 기술 확보

 

- CUDA 생태계: 엔비디아의 CUDA(병렬 연산 플랫폼)는 전 세계 AI 연구소와 학계에서 표준처럼 사용되고 있다.
                          소프트웨어와 하드웨어의 통합 생태계를 구축한 독자적인 사례로 엔비디아만의 강점이다.

- 진입 장벽: 이런 독점적인 기술 덕분에 경쟁사들이 따라오기 어렵다. AMD나 인텔도 GPU를 생산하지만,
                    소프트웨어와의 통합성은 엔비디아가 넘사벽이다.

 

4. 트럼프의 AI, 데이터 센터 관련 공약

     - 데이터센터 투자 확대
       가. 환경 규제 완화: 원자력 및 전력 발전 관련 규제 완화, 에너지 생산 증가
       나. 세금 혜택: 데이터센터 건설에 필요한 투자 부담 줄이기 위한 세금 감면과 같은 친기업 정책

     - AI산업 규제 완화
       가. AI 기술 혁신을 위해 최소한의 규제 유지 강조
       나. 이를 통해 AI와 관련된 하드웨어 및 데이터센터 수요 폭발적으로 늘어날 가능성 시사

 

 

사실 너무나도 당연한 내용이지만, 3분기 실적이 2분기보다도 더 좋은 모습을 보여주고 있어 기대가 많이 되는 기업이다.

 

현재는 3분기 실적 발표 후 실적 선반영으로 인해 오히려 주가가 소폭 하락하는 모습을 보이고 있으나, 오히려 이때 더 줍는건 어떨까 고민중이다...ㅎㅎ